В Медведской волости в 1818 году были образованы округа военного поселения 1-го и 2-го карабинерного полков, а в 1823 году в селе началось строительство военного комплекса по проекту Василия Петровича Стасова. Военные поселения были типовыми, но в этом месте строительство было начато во вторую очередь и проект был немного изменен. Работами по возведению казарм руководил генерал-майор Александр Яковлевич Фабр.

Центральное место в Медведе занимал плац, одну из сторон которого занимал гигантский манеж для выездки лошадей. Посередине располагалась полковая церковь, возведенная в 1830 году. На другой стороне плаца находилась гауптвахта с каланчой. Также на территории поселения в 1837 году был выстроен лазарет, годом позже — дом для полкового командира. Строения были сделаны из красного кирпича, глина для которого добывалась недалеко от села.

В 1827 году на базе округов 1-го карабинерного и Карабинерного генерал-фельдмаршала князя Барклая де Толли полков (так с 1826 года назывался 2-й карабинерный полк) был создан один — 1-го карабинерного полка. После восстания в новгородских военных поселениях в 1831 году (не затронувшего, впрочем, Медведь) система была реорганизована, и на месте военных поселений появились округа пахотных солдат. Медведь в этот момент стал центром Новгородского удела и 5-го округа пахотных солдат. В качестве благодарности за то, что Медведь не бунтовал, поселяне округа были освобождены от платежа казенных податей. Поселяне на радостях захотели поставить памятник Николаю и собрали 3510 рублей серебром; недостающая сумма была добавлена из средств Удельного ведомства и вспомогательного капитала военных поселений. Памятник был заложен в 1860 году и открыт 9 мая 1862 года.